一、信贷风险综述
二、信用风险成为最普遍及最严峻的银行系统风险
三、我国存在的不良贷款现状
四、造成违约风险的多种原因
五、信贷违约风险防范措施
内 容 摘 要
贷款作为银行主要的资产和资金运用，已经成为银行获取利润的最重要途径，贷款的安全性对于商业银行的利益尤其重要。过去两年，因美国次贷危机而引发的全球金融海啸，再次告诫人们，信贷违约风险管理在商业银行管理中的重要性是不容忽视的。我国也应该在这种危机之下，加强构建有效的预防机制和采取相关措施来降低信贷违约风险...
我国商业银行信贷风险及应对
一、信贷风险综述
当前国际金融形势严峻，在经历08年的金融海啸之后，世界经济发展的不稳定因素越加增多，我国商业银行由此面临的信贷风险也越加加剧。
中国社科院金融研究所的银行家研究中心在2008年8月4日发布的报告显示，占全国银行总资产近七成的全国性商业银行，不良贷款余额五年来首次出现反弹。2003年到2007年，全国性商业银行不良贷款从17.8%一直下降至6.7%，但2007年末，不良贷款突然达到12010亿元，比06年增加了2.62%。此外，从2008年商业银行不良贷款的情况来看，可知2008年第四季度末不良贷款率降至2.45%，比起2007年有大幅度的下降。但从另一面来看，我国商业银行不良贷款率变化不定，缺少稳定性。由此看来，尽管国内理论界对我国商业银行贷款风险控制进行了不少研究，各商业银行在不同层面对贷款风险的控制也做了大量的实质性工作，但面对我国商业银行不良贷款率的波动性，如何防范信贷违约风险仍然显得极其严重。
信贷违约风险与银行贷款决策密切相关，违约风险的存在降低了信贷合同的价值，因为影响银行的信贷决策，致使产生错误的决策的可能性，引发信贷危机。信用乃是金融交易双方的根本所在，每一次金融危机，也可以说是一次信用危机。
二、信用风险成为最普遍及最严峻的银行系统风险
（一）信用风险的内涵
银行系统的风险相对而言是比较多维的。主要包括利率风险、流动性风险、信用风险和市场风险。其中，最古老的风险是信用风险，而且，在现阶段，导致商业银行潜在损失的最主要风险也是信用风险。信用风险主要来源于商业银行的债务人，银行债务人所发起的信用交易都有可能存在信用风险。
（二）信用风险的构成
信用风险可以分为：违约风险、敞开风险和追偿风险。违约意味着信用质量下降。
在商业银行信用风险管理中，违约风险是指借款人在未来一定时期内不能按合同要求偿还银行贷款本息或履行相关义务的可能性的风险。另外，信贷违约风险受诸多因素影响，因而导致违约风险概率的进一步上升。
三、我国存在的不良贷款现状
下图来自网络的数据，反映不良贷款的类别，我们能清晰看出银行业不良贷款（包括：国有商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、农村商业银行和外资银行）的结构。根据中国银行业监督管理委员会数据，如下表
一季度
二季度
三季度
四季度
损失类贷款月（亿元）
5917.4
5975.9
6058.4
570.6
可疑类贷款余额（亿元）
4430.8
4294.9
4294.4
2446.9
次级类贷款余额（亿元）
2108.3
2154.2
2301.5
2664.3
如上表所示，2008年第三季度的损失类贷款余额和次级类贷款月比六月末都有所增加，到了2008年12月末，虽然损失类与可疑类贷款余额下降趋势都比较大，但次级类贷款比前三个季度都有较大增加。次级类贷款的增加无疑是正常类和关注类贷款劣变形成的。
反映不良贷款现状有两个最直观的指标：不良贷款率和不良贷款余额。根据中国银行也监督管理委员会数据，2008年四季度不良贷款状况，如下表
第一季度
第二季度
第三季度
第四季度
不良贷款余额（亿）
12456.5
12425.1
12654.3
5681.8
不良贷款（%）
5.78
5.58
5.49
2.45
表面上看，我国银行业2008年不良贷款的状况在不断完善。但实际却相反，这种改善并不代表真正的改善。其实，银行并没有披露资产负债表内的不良贷款，如果把那些和表外业务（如担保、保证等）产生的不良贷款，我国境内商业银行目前不良贷款存量将远远不止这些数据。
如下图所示，根据中国银行业监督管理委员会数据，2008年各季度我国股份制商业银行的不良贷款率都远远低于国有商业银行。虽然在年末，不良贷款余额和不良贷款率都有大幅下降，但是，从前3季度来看，国有商业银行的不良贷款率还是十分高的。
第一季度
第二季度
第三季度
第四季度
国有
股份制
国有
股份制
国有
股份制
国有
股份制
不良贷款余额（亿元）
10933.6
848.6
11031.7
731.1
11173.8
731.6
4208.2
736.6
不良贷款率（%）
7.55
2.01
7.43
1.65
7.35
1.59
2.81
1.51
由上表可见，提高我国商业银行特别是国有商业银行的贷款质量，降低贷款违约率是银行业长期的责任。
四、造成违约风险的多种原因
（一）银行内部与信贷违约风险的存在
1、违约风险预警系统与企业违约
就如各种预警机制那样，信贷风险预警机制是现代商业银行对出现影响信贷资产安全的风险信号，提前做出鉴别和判断，并提出防范和化解风险信号方法的一种机制。银行作为经营高风险的行业，收益与风险成正比是其经营最大特点。比如，由于发生无法预测的结果，产生了对收益的负效应，使银行的实际收益与预期收益产生偏差，因此风险管理对商业银行的经营作用是至关重要的，而却必将成为现代商业银行管理的核心内容之一，商业银行只有通过有效的、科学的风险管理技术，建立有效的风险预警机制，减少在信贷发放过程中的相关风险，才能实现利益最大化。但是，很多商业银行的信贷违约风险预警机制仍然不够完善，信贷风险预警意识和管理理念仍较缺乏，风险预警数据库缺少连续性和完成性等不足之处，这些不足之处严重影响信贷的安全性，加大了借款企业违约风险。
2、信贷审批制度与企业违约
当前，我国商业银行基本确立了审贷分离和风险监管机制，为提高信贷资产质量提供了强有力的制度保证。虽如此，但银行的信贷审批制度仍存在不足，审批与前台分离，信息产生遗漏或者不真实，决策上缺乏理性的依据；审批人任用制度存在缺陷；缺乏科学的激励约束机制等问题。信贷部门中，“重贷轻放”、“重贷轻管”的现象是普遍存在的。在信贷投放时对一些项目缺乏深入的分析和评估，以致项目决策出现漏洞，加大了信贷违约风险概率。
3、信贷文化与企业违约
信贷文化是指信贷管理工作中所形成的价值取向、行为规范的总称，其作用力具有持久性特征。中国的信贷文化可以追溯到古代的典当，但如今的信贷文化又远远超越于典当，用现代先进的信贷文化来规范经营行为，有助于信贷队伍的建设，相反，一种不健康的信贷文化有可能提升违约率，产生巨大损失。只有培养健康的信贷文化，银行才能从内部增强生存竞争能力，消除不良资产的成因。目前，我国商业银行对信贷的文化内涵不大重视，盲目地追求利息回报，这是不科学的信贷管理方法。
（二）借款企业与违约风险的产生
违约风险存在的影响因素很多，从导致企业违约发生的企业主观和客观角度划分，企业违约有两种类型：战略性违约和流动性违约。战略性违约是指企业有意骗取债权人投资或是为了达到重新谈判而获得更优惠政策的目的，有意拖延乃至不偿还债务，从而使债权人遭受损失，包括利率因素、重谈判概率和追踪率等影响因素。流动性违约是指企业由于自然、社会及自身经营管理不善等原因而导致企业经营失败，财务发生困难，无力偿还债权人本息，使债权人遭受损失。相应的，企业违约风险也有战略性违约风险和流动性违约风险。
企业流动性违约受诸多因素影响，从企业自身的问题上看，主要有以下几点。
1、企业经营状况与企业信贷违约
企业经营状况是导致信贷违约风险发生的最关键因素，西方国家普遍一句企业的经营状况尤其是财务状况来判断企业违约风险。在中国，我们同样可以通过分析企业的财务状况，来估算其贷款违约的风险率。一般而言，企业的流动比率越高，表示偿债能力越强，根据经验法则，通常认为流动比率达到200%为适度。当然，不同行业的企业对流动性的要求有所不同，流动比率的合理数值也就不同。当企业账款周转率偏低时，可能显示企业的销贷政策不适当、收账工作执行不力或客户发生财务困难。从债权人的立场看，负债比率越小，企业的资金力量越强，债券的保障也越高。资本金利润概率既能反映资本资本金的获利能力，又是衡量企业负债资金成本高低的指标。一般说，企业的资本金利润率越高越好。企业的生产经营状况会不断发生变化。随着国内竞争的日趋激烈和企业竞争的国际化，使得产品的生命周期大大缩短，一度领先的企业，如不注意产品的更新换代，也会面临破产、倒闭或被兼并的命运。这种企业经营状况的多变性，同样也决定着企业违约概率的高低，经营状况越差，则违约风险也越大。
2、企业经营者素质与企业信贷违约。
企业经营者素质包括企业主要负责人的品德和经营管理能力等。判断经营者的品德好坏，主要是看其是否守信，在员工和生活环境的口碑是否良好；经营者的经营管理能力除了要根据经营者在其经营期间企业历年的获利能力，还要对其企业内部的制度，员工情况等进行考究，并将这些数据与同行业的企业相比较，从而分析其流动性违约风险。企业经营者素质的高低，影响着存企业信贷违约风险概率的大小。
3、企业发展前景与企业信贷违约
企业发展前景主要包括企业所在行业的性质、企业在行业中的地位、主要产品的寿命周期、新产品开发能力及企业产品市场预期等。在不同的商业周期，企业的不同行业性质决定其地位互不相同。公司的主要产品处于投入、成长、成熟或衰退期的不同阶段对其发展前景及企业违约亦有影响。新产品开发能力反映了企业新产品研究开发水平，是企业生命力的重要标志。市场预期影响是对企业主要产品的销售增长率、市场占有率和出口创汇能力的测定及市场发展的预期分拆，它反映了企业产品的市场状况及盈利能力。企业发展前景好，则违约概率小。
4、企业规模与企业信贷违约
企业规模不是越大，就越不会违约，他从两方面影响企业信贷违约行为：一方面，企业规模会影响企业风险承受能力与违约损失程度，从而影响企业是否选择违约；另一方面，企业规模会影响企业违约预期损失，从而影响去也是否选择违约。企业自有资产规模越大，越容易满足企业履约条件，企业违约概率也就越低，即企业规模越大，企业风险承受能力越强，资不抵债而被清算的可能性越小；给定贷款规模，项目投资中自有资金比例越小，企业选择高风险投资项目的可能性越大，从而选择违约的概率越大。由于信息不对称，银行事前并不能准确观察到企业所要投资项目的风险水平，事后也不能准确观察到企业资金实际投向的风险水平。项目投资中，企业自有资金比例越小，则企业选择高风险投资项目的道德风险越高，企业因经营失败而选择违约的概率也就越大。
（三）外部环境与违约风险的产生
1、信用体制与违约风险
缺乏统一的信用体系。由于社会的不自觉性，人们对信用意识以及信用道德规范比较淡漠，使得我国商业银行风险的外部环境还很不完善。随着市场经济的不断发展，国家队企业的管制开始逐渐放松，大多数国民对银行风险管理缺乏认识，信用观念淡薄。又如，近几年，大学生助学贷款违约的案例频频发生，也说明我国国民的信用意识还很薄弱，即便是对素质相对较高的大学生而言，关于诚实守信的教育也有待加强。
法律不健全导致诚信意识缺失。当前，国家法律体系尚不成熟，体制安排不合理，在社会上没有树立起守信为荣、失信为耻的信用道德评价和约束机制。一方面对失信的惩罚不严厉，另一方面对诚实守信的奖励也不够。由于收信的交易成本高，收益小，失信的成本低，收益大，信用的失衡也就成为一种社会普遍现象。法律的缺失减少了对经济主体的约束，是其行为缺乏长期的发展冬季，助长了道德风险的扩散，给银行的信用风险管理带来了压力。倘若信用缺失继续发展下去，将严重破坏我国正努力建设的市场经济秩序，加大企业信贷违约风险，因而，完善信用体制成为我们的当务之急。
2、宏观经济因素与违约风险
宏观经济因素引起的风险即由于整个经济运营情况不佳而产生的违约风险，诸如经济萧条、通货膨胀率上升、房地产价值剧跌等。
3、国外经济变化的冲击与违约风险
经济全球化、金融全球化的趋势已成为潮流。国际间的资本流动更为频繁，国与国之间的金融关系更加紧密。当国外爆发经济危机时，企业的海外市场缩小，来自海外的直接投资和见解投资规模缩小，资本流出增加，从而导致企业效益下降，资金周转困难，进而加大信贷的违约风险。例如，美国次贷危机爆发，对美国周边市场和全球经济的波及程度也越来越大。由于我国仍然存在一定的资本管制，次贷危机通过金融渠道对中国经济的短期直接影响比较有限，但在经济全球化的今天，其对我国经济长期发展的剪接影响不可低估。
4、国家法律环境与违约风险
由于适合信贷方面的法律法规不完善，导致法律制度对信贷违约的约束性较弱。近年来尽管金融立法取得了很大的成绩，但是不法分子依然有空可钻，常常利用多种渠道逃过法律的制裁。同时，少数企业缺乏对商业银行信贷资产的保护意识，商业银行贷款资金的安全性得不到保障；个别经济主体缺乏长期发展的动力，资金无法做到增值，相应地产生了信用观念淡薄，信贷约束机制软化。再加上自身素质不够高，信贷违约之事常有发生。
五、信贷违约风险防范措施
信贷关系千丝万缕，但万变不离其中，总结银行信贷违约风险形成的原因，概况起来主要包含三个方面：一是借款人因素，二是银行因素，三是国内外经济等影响因素。
（一）银行与违约风险的防范
1、完善商业银行信贷分离和分级授权授信制度
（1）进一步健全信贷审批机制，完善审批流程
一是建立审批部门和经营部门的整体联动。保持前后台的相互沟通与联络，加大审批前沟通、项目回访调查力度，及时了解经营前台对信贷审批工作的要求及建议，促进审批意见更加贴近市场、贴近客户，提高审批决策的合理性和可操作性。二是建立信贷审批决策信息系统。区分行业、客户、产品、地区、企业发展阶段、经济运行周期等因素，综合机构经营管理水平、存量资产质量、风险承受能力、业务拓展需求等实际状况，对可能影响信贷审批的信用风险、市场风险、操作风险、政策法律风险等惊醒检测归类，制定符合风险管理要求和市场竞争需要的信贷审批决策标准体系。三是强化信贷审批的授权管理。增强审批流程控制的严肃性，杜绝审批逆程序、减程序操作，杜绝超授权、超授信审批现象，并进一步完善审批业绩考核管理，增强对信贷审批行为的责任约束和效果激励。
（2）强化审批条件落实的监督机制
一是对贷前条件应由经营部门在带乱发放前予以落实，并将落实情况专题上报审批决策机构。二是贷后检查应将审批条件落实情况纳入检查范围，消除检查真空现象。三是要加强对条件落实的检查和监督，上级管理部门要定期抽查和回访，作为经营主负责人也要切实履行检查责任。通过审批、经营部门的良性互动，切实提高信贷业务全过程的管理控制水平。
（3）完善信贷发放机制
一是顺应市场变化，努力提高审贷效率。对查审批的各个环节、各个岗位制定严格的时效规定和责任追究制度，力求高效、快捷地办理各项查审批手续。在认真把握企业经营的合法性，经营效益的稳定等基础上提高审贷工作效率企业提供良好的金融服务，实现信贷资产向优质、高效资产的结构转移。二是加强信贷基础管理工作逐步扭转信贷基础管理薄弱的局面。各级领导要高度重视信贷基础管理工作，从基础工作抓起，加强组织领导，推动信贷基础管理工作向规范化、统一化方向发展不断提高信贷管理水平和决策水平，为实现现代商业银行集约化经营管理理念，严格实行审贷分离和分级授权授信制度打下坚实基石。三是强化统一法人意识，杜绝越权审批和超最高综合信用额度发放贷款的现象，减少信贷违约现象。四是培养、造就一支高素质的信贷干部队伍，是高质量实施审贷分离和分级授权授信制度的根本保证。一批适应现代化金融业务发展需要的高效、务实、创新的信贷干部队伍，有利于不断提高贷款决策的准确性，建立一套行之有效的信贷学决策机制，从而更好地防范信贷违约风险。
（4）严肃责任追究，防范信贷风险
树立稳健、合规经营的理念，从信贷资产质量和长期经营效益的角度出发，明确审批部门、经营部门各自应承担的风险义务，将审批、经营的业绩考核与责任相挂钩，实行严格的“问责制”。对贷前调查不实、审批把关不严、不落实审批条件或擅自变更审批条件等造成风险损失的责任人，要进行严肃的责任追究和处罚，以切实防范操作风险和道德风险，降低信贷违约风险。
2、完善信贷违约预警机制
（1）加强前瞻性调查研究与跟踪分析。着眼宏观，几时把握经济金融运行中的新情况、新问题，准确判断经济金融形势，正确理解国家产业政策和货币信贷政策。同时，密切关注监管机构的风险提示，围绕信贷投放较多的重点行业及领域的发展前景、贷款使用情况、不良贷款变动趋势等内容开展专项调查研究，建立重点行业的跟踪监测分析制度。
（2）建立严密的风险监控机制，要从资格审验、贷前调查、贷款审查、贷款审批、贷款发放、贷后管理等各环节入手，加强各风险点的集合监督、内控约束和责任认定。建立逐户分析、逐笔预算和定期分析制度，为风险预警提供准确的早期信息。
（3）加快风险预警系统的建设，结合信贷管理信息系统的建设，建立全面、准确的风险监测指标系统和科学的风险预警模型，运用各种信息和数据分析技术，对重点行业及领域的风险进行动态监测预警。并最终把统一标准、普遍要求与地区经济、行业领域发展特点、机构能力结合起来，综合考虑进行风险提示。
（4）强化违约风险预警的观念和文化。风险管理意识深入到每一位管理人员和员工中，培育全行信贷从业人员的风险意识，改变银行风险由少数决策者控制的观念；强化从业人员尽职意识，减少操作风险。
（二）企业与违约风险的防范
企业是信贷业务中非常重要的客户，企业信贷为银行带来的利益也是远远大于个人小额贷款。如果企业本身违约动机不高，那么信贷违约的风险就会大大减少。
1、企业要努力提高自身素质
企业是人在管理的，企业与人一样，需要素质的支撑。要有效降低违约率，关键还在于企业要努力提高自身素质，成为合格的市场参与者。要积极提高企业基础管理、战略管理、财务管理、市场营销管理和人力资源管理水平以及管理者素质等。不断提高企业技术水平，开展技术与产品创新，提高自身的市场竞争能力，保持业务持续稳定发展。树立长期的经营的思想，注重自身积累，不断扩大企业的经营规模。当然，人的素质好，企业的素质也就会好，说到底，其实是要提高企业管理者的素质。
2、要建立科学、透明的财务制度，提高会计执行标准
企业要建立科学、透明的财务制度，编制能反映企业真实情况的财务报表。在进行信贷时，向银行出具真实的财务状况报告，报告真实的企业各方面素质，达成良好的信贷关系，降低信贷违约风险概率。
3、强化内部管理和提高经营能力
贷款的企业只有发展，才能有还款的资金，才能降低违约风险。企业要发展，就应该加强内部管理，提高经营方面的能力。良好的发展前景，为企业带来一定经济效益。企业在运用信贷款项实现盈利的情况下，自然更好地履行信贷合同条款，那么，企业信贷违约的现象也将随之减少。
（三）政府积极引导防范信贷违约风险
1、加强金融监督
金融监管机构在促进金融业健康发展方面有重要责任，要完善监管体系，加强监管力度，纠正商业银行内部控制薄弱、贷款管理不严和违规经营等问题，进而降低信贷违约概率。
2、加强法制的建设
法律是一种文化，是要人执行的，必须加强信用体系相关法律法规的制定和执行。意识数据征信的合法性，国家法律强制政府有关部门和社会有关方面将征信数据以商业化或义务形式贡献出来，保证信用管理企业获取征信数据的权力和利益。二是要制定和完善与信用保障机制有关的法律法规，如担保法、信托法、资产证券化有关法律法规等。三是要制定信用中介机构管理和运行的相关法律法规，使信用行业管理和运行有章可循，有法可依。四是要提高执法水平，使制定的法律法规真正起到规范信用行为的作用。五是要加紧全国的信用评价体系建设。
3、建立、完善相关配套措施与制度
政府应加紧个人信用担保、个人破产、保险等相关制度的建设，保障经济秩序稳定、良好运行，为信贷的发展提供良好的外部环境。
总体而言，我国必须加强构建有效的预防机制和采取相关措施来降低信贷违约风险，才能让银行利益来源得到跟好的保障。
参 考 文 献
1、刘方根，《商业银行信贷违规的风险和追踪风险的影响因素实证分析》，浙江大学管理学院，2008年
2、王露，《两则案例引发的信贷文化思考》，双月刊，2007
3、黄志豪，《中小企业信贷违规行为研究》，暨南大学，2006年
4、钟一鸣 徐琦，《我国国有商业银行不良贷款的成因及处置方法分析》，武汉大学，2007年
5、共青团中国工商银行委员会编，《银行转型中的风险防范》。中国金融出版社，2006年
6、陆岷峰，《商业银行危机管理》，中国经济出版社，2007年
7、尹丹莉，《华尔街金融风暴启示录》，金融博览期刊，2008年
8、叶蜀君，《信用风险的博弈分析与度量模型》，中国经济出版社，2008年
