内容摘要2
一、公允价值的含义3
（一）公允价值产生的背景3
（二）公允价值的概念3
二、新企业会计准则中对公允价值定义的分析3
（一）金融工具中以公允价值为计量属性3
（二）在投资性房地产的后续计量与期末估值中以公允价值为标准4
（三）在资产减值以公允价值作为计量属性6
（四）在租赁业务中以公允价值作为计量属性6
三、公允价值在新会计准则中的应用6
（一）公允价值在新准则中的应用是有选择的6
（二）适宜于公允价值应用的“土壤”已初步形成7
（三）多数市场经济国家会计准则的普遍做法7
四、我国会计准则对应用公允价值的“瓶颈”8
（一）经济因素8
（二）法律因素8
（三）技术因素8
（四）道德因素8
（五）成本因素8
参考文献9
内 容 摘 要
2007年2月份财政部颁布了新的企业会计准则，其中扩大了公允价值的应用范围，并宣布对上市公司已经开始实施。其中公允价值的应用在新会计准则中已成为一大亮点。本文首先交代了公允价值的定义及产生的背景；其次从会计信息的可靠性和相关性的角度比较了账面价值与公允价值的利弊，分析了公允价值在金融工具、投资性房地产、债务重组、资产减值、租赁和套期保值等方面的应用情况，用以帮助会计报表使用者做出正确的决策；接着论述了公允价值在新企业会计准则中的应用。
我国财政部于2006年2月发布了包括1项基本准则和38项具体准则的新会计准则体系，并规定于2007年1月1日起首先在上市公司实施。新会计准则在诸多方面实现了新的突破，其中公允价值的引入更是吸引了许多业内人士讨论与分析，这也是新会计准则与国际会计准则接轨的最大变化。
本文首先交代了公允价值的含义，进而分析新企业会计准则中对公允价值定义，然后举例说明其在在新会计准则中的应用，最后提出了我国会计准则对应用公允价值的“瓶颈”。
[关键词]会计计量，公允价值，属性，准则，分析。
关于会计计量的新属性——公允价值
一、公允价值的含义
（一）公允价值产生的背景
公允价值产生于20世纪八十年代的美国。其历史背景为八十年代美国2000多家金融机构因从事金融工具的交易而陷入财务困境。但建立在历史成本计量模式上的财务报告在这些金融机构陷入财务危机之前，往往还显示“良好”的经营业绩和“健康”的财务状况。为此，投资者强烈呼吁美国财务会计准则委员会（FASB）所谓公允价值，是指在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。其实质是一种基于市场信息的评价，是市场而不是其它主体对资产或负债价值的认定。新颁布的企业会计准则体系中主要在金融工具、投资性房地产、债务重组、资产减值、租赁和套期保值等方面采用了公允价值计量[1]。
（二）公允价值的概念
所谓公允价值，国际会计准则委员会（IASC）将其定义为：熟悉情况和自愿的双方在一项公平交易中，能够将一项资产进行交换或将另一项负债进行结算的金额[2]。美国财务会计准则委员会(FASB)在2000年2月发布的第7号概念框架中对公允价值定义如下：公允价值是双方在当前的交易而不是被迫清算或销售中，自愿购买或承担或出售或清偿上一项资产或负债的金额。英国会计准则委员会(ASB)对公允价值所下的定义为：在公平交易中，亦即在非强制性或非清算性销售中，熟悉情况的当事人自愿据以交易(该金融资产或金融负债)的金额[3]。我国2006年新《企业会计准则——基本准则》中对公允价值的定义是:“在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或债务清偿的金额。” [4]
由此可以看出，我国在公允价值的定义方面与国际会计准则是保持一致的。笔者认为这个定义充分考虑了基本国情，是符合我国市场经济发展需要的。
二、新企业会计准则中对公允价值定义的分析
（一）金融工具中以公允价值为计量属性
随着各种金融及金融衍生工具的推出，如何初始确认和计量、后续计量、期末估价及减值等问题变得不可回避。这些衍生金融工具的共同特征是以“合约”为载体，“合约”签订后双方之间的报酬与风险开始转移，在会计上就要求对其进行确认、计量。但是此时签约双方的权利和义务尚未执行，业务尚未发生，这时没有，也不可能有历史成本，只能采用公允价值计量。新会计准则《第37号——金融工具列报》明确要求用公允价值作为金融工具的计量属性，企业应当披露以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债。这种做法迫使企业提高其资产管理水平和风险控制水平，使财务报表的使用者对企业的真实财务状况有更好的理解，以便做出正确的决策。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的会计处理，着重于该金融资产与金融市场的紧密结合性，反应该类金融资产相关市场变量变化对其价值的影响，进而对企业财务状况和经营成果的影响。
为什么处置交易性金融资产时要将其持有期间公允价值变动损益转入投资收益？
例如，A公司于2009年12月5日从证券市场上购入B公司发行在外的股票20万股作为交易性金融资产，每股支付价款5元；2009年12月31日，该股票公允价值为110万元；2010年1月10日，A公司将上述股票对外出售，收到款项115万元存入银行。
2009年12月5日2009年12月31日2010年1月10日
借：交易性金融资产 借：交易性金融资产借：银行存款 115
—成本 100 —公允价值变动 10 —成本 100
贷：银行存款 100 贷：公允价值变动损益 10 —公允价值变动10
投资收益 5
借：公允价值变动损益 10
贷：投资收益 5
投资收益=115-100=15（万元）
（二）在投资性房地产的后续计量与期末估值中以公允价值为标准
被定义为赚取租金或为资本增值，或两者兼有而（由业主或融资租赁的承租人）持有的房地产（土地或建筑物，或建筑物的一部分，或两者兼有）。新会计准则《第3号——投资性房地产》第二条规定：投资性房地产，是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产。过去的企业会计制度将企业投资性房地产作为一般的固定资产看待，并按其估计使用年限提取折旧。若一个企业进行房地产投资，在现行会计制度下此房地产应按历史成本记入企业的固定资产，并按其估计使用年限提取折旧。显然，这种方法在很大程度上低估了房地产的市场价值，歪曲了企业投资的真实含义，不利于会计报表使用者了解企业的真实情况，并给企业当局进行利润操纵提供了很好的机会与很大的空间，极大的损害了会计报表使用者的利益。但这种固定资产净值往往不能反映投资性房地产的真实价值。投资性房地产在经过数年以后，它们的市场价值不仅可能高于其账面净值，而且还能高于其账面原值的数倍。同时，新准则规定，企业在持有投资性房地产后，可以不对这一类资产计提折旧或进行摊销。《第3号——投资性房地产》第十条规定：有确凿证据表明投资性房地产的公允价值能够持续可靠取得的，可以对投资性房地产采用公允价值模式进行后续计量。采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产，应当同时满足以下两个条件:1.投资性房地产所在地有活跃的房地产交易市场2.企业能够从活跃的房地产交易市场上取得同类或类似的房地产的市场价格及其他相关信息，从而对投资性房地产的公允价值作出合理的估计。已采用公允价值模式计量的投资性房地产，不得从公允价值模式转为成本模式。第十一条规定：采用公允价值模式计量的，应当以资产负债表日投资性房地产的公允价值为基础调整其账面价值，公允价值与原账面价值之间的差额计入当期损益。例如：
20×9年12月1日，某写字楼开始招租，写字楼的工程造价为80000000元，公允价值也为相同金额。该写字楼所在区域有活跃的房地产交易市场，而且能够从房地产交易市场上取得同类房地产的市场报价，甲公司决定采用公允价值模式对该项出租的房地产进行后续计量。
在确定投资性房地产的公允价值时，甲公司选取了与该处房产所处地区相近，结构及用途相同的房地产，参照公司所在地产交易市场上平均销售价格，结合周边市场信息和自有房产的特点。20×9年12月31日，该写字楼的公允价值为84000000元。
甲公司的财务处理如下：
（1）20×9年12月1日，甲公司出租写字楼:
借：投资性房地产——写字楼——成本80000000
贷：固定资产——写字楼 80000000
（2）20×9年12月1日，按照公允价值调整其账面价值，公允价值与原账面价值之间的差额计入当期损益:
借：投资性房地产——写字楼——公允价值变动4000000
贷：公允价值变动损益——投资性房地产 4000000
可见，新会计准则规范了投资性房地产的后续计量与期末估值，提出以公允价值为标准，这样对企业本身、投资者、债权人及社会公众都有益。
（三）在资产减值以公允价值作为计量属性
新企业会计准则《第8号――资产减值》中不仅在总则中明确提出采用公允价值计量模式计量的投资性房地产的减值，而且在资产组的认定及减值处理、商誉减值的处理和披露中也就资产组的可收回金额如何采用公允价值进行计量提出了一系列具体要求。
（四）在租赁业务中以公允价值作为计量属性
新企业会计准则《第21号――租赁》明确提出承租人享有购买租赁资产的选择权时，以承租人在租赁开始日的最低租赁款现值作为租赁资产公允价值。同时规定：融资租赁承租人的会计处理是在租赁开始日，承租人应当将租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额作为未确认融资费用。租赁内含利率，是指在租赁开始日，使最低租赁收款额的现值与未担保余值的现值之和等于租赁资产公允价值与出租人的初始直接费用之和的折现率。承租人在租赁谈判和签订租赁合同过程中发生的，可归属于租赁项目的手续费、律师费、差旅费、印花税等初始直接费用，应当计入租入资产价值。
三、公允价值在新会计准则中的应用
（一）公允价值在新准则中的应用是有选择的
与国际财务报告准则和美国的财务报告准则相比：我国企业会计准则体系在确定公允价值的应用范围时，更充分地考虑了我国的国情，作了审慎的改进。公允价值的运用必须满足一定的条件，在基本准则第四十三条中就明确指出采用重置成本、可变现净值、现值、公允价值计量的，应当保证所确定的会计要素金额能够取得并可靠计量。在有关具体准则中，对采用公允价值计量的，都有明确规定的限制条件。比如在投资性房地产准则中就明确规定采用公允价值模式计量的，应当同时满足下列条件：1、是投资性房地产所在地有活跃的房地产交易市场；2、是企业能够从房地产交易市场上取得同类或类似房地产的市场价格及其他相关信息，从而对投资性房地产的公允价值做出合理的估计。同类或类似的房地产，对建筑物而言，是指所处地理位置和地理环境相同、性质相同、结构类型相同或相近、新旧程度相同或相近、可使用状况相同或相近的建筑物；对土地使用权而言，是指同一位置区域、所处地理环境相同或相近、可使用状况相同或相近的土地。
（二）适宜于公允价值应用的“土壤”已初步形成
公允价值是市场经济的产物。公允价值之所以在我国新准则中大量采用，还在于：
公允价值更具相关性。国际会计界普遍认为，会计要提供与投资者决策更相关的信息，保护投资者利益，保证资本市场健康、持续、稳定、和谐的发展，应当引入公允价值进行计量，因为公允价值是是基于价值和现值、面向现在和未来、市场、风险和不确定性，具有“真实和公允”本质特征的会计模式。而基于历史成本的会计信息显然达不到这一要求。当然，这也是会计信息在与其他信息源竞争的过程中保持优势的要求。
我国的证券市场经过十几年的发展和完善，在强化公司治理，提高运作透明度，清理违规行为，构建上市公司综合监管体系方面有了很大的进步。中国证监会推进股权分置试点，改革了上市和再融资的程序，颁布了大量监管规章，加强了上市公司信息披露和舞弊查处的力度；财政部加大了对会计信息质量和注册会计师审计质量的监督检查。公允价值理论较为新颖，人们对其认识尚待提高，就我国现阶段会计人员情况而言，对公允价值理论还欠缺必要的了解与掌握，加之我国市场体系建设滞后，尤其要注意加强对会计人员的继续教育培训，造就高素质的会计人员队伍。笔者相信，各级地方政府和企事业单位，也会在财政部的号召下更加重视对会计人员的教育培训。
（三）多数市场经济国家会计准则的普遍做法
对可以取得公允价值的资产等会计事项采用公允价值计价是国际会计准则、美国及多数市场经济国家会计准则的普遍做法。国际上早已越过“是否需要”以公允价值的争论阶段，而主要进入“怎样使用”的阶段。比如，国际财务准则和美国的财务报告准则中，对于很多资产和负债的会计处理使用公允价值，涉及的相关的会计准则有几十项，从1975年开始的30年来，FASB对公允价值计量体系的研究始终没有间断过，公允价值在美国会计准则中的运用也越来越广泛，并且很多国家在加大力度研究如何使用公允价值计量，FASB于2007年专门颁布了新公允价值准则。目前，国际会计准则委员会（IASB）正计划以初步观点文件的形式向其成员组织发布这项新准则公告。
四、我国会计准则对应用公允价值的“瓶颈”
（一）经济因素
我国目前处于经济转轨时期，各类市场处于成长过程中，且不完善。交易过程中还有许多不规范行为，非法牟取暴利较为严重。这使得相关的公允价值信息在我国不仅难取得，而且使人为操作的可能性加大。
（二）法律因素
我国新会计准则刚刚颁布，相关配套的操作规范正在制定之中，尤其是公允价值内部控制规范没有制定，各种法律、法规对会计舞弊行为没有统一的定性，且惩处力度远远不够。因此，公允价值往往不能为外部使用者提供有用的信息，反而易为企业舞弊所利用。
（三）技术因素
我国会计人员业务素质和职业判断能力低，缺少对公允价值的辨别能力，另一方面，我国没有规范的资产评估市场和流程，这给公允价值的确认和计量的准确度使得公允价值不能更有效、准确地计量价值，易误导信息使用者。
（四）道德因素
许多情况下，公允价值的取得需要借助于中介机构资产评估，而资产评估必然增加交易成本，致使用公允价值计量在经济上不合理。
（五）成本因素
利益的驱动力，致使道德的选择出现背离，一些上市公司为满足在二级市场增发、配股以及经理人股票期权计划的需要，往往借助于不公允价值来虚增资产和利润，以此来抬高股价。
参 考 文 献
[1]陈玉荣.浅析公允价值在我国应用的现状及前景 [J]. 事业财会,2003，4：66-68
[2]陈美华.公允价值概念剖析 [J]. 会计之友,2004，10：41-42
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[5]张国平.公允价值在我国的应用和思考 [J]. 华北航天工业学院学报，2005,（5）
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[7]国际会计准则委员会，财政部译，《国际会计准则》[M].中国财政经济出版社，2000年版
[8]姚娟,潘洪鲁.公允价值——新企业会计准则中的一大亮点 [J]. 会计之友，2006,（8）
[9]杨国宁.公允价值计量模式的引入—解读新企业会计准则 [J].《东南传播》2006,（8）
[10]张理.论新企业会计基本准则中公允价值的应用 [J].财会研究,2006,（8）
