内容摘要 …………………………………… 第2页
一、中小企业常见的融资方式………………………… 第4页
二、 造成中小企业融资困境的因素 ………… 第5页
（一）企业先天不足 ……………………………… 第5页
（二）银行惜贷 ……………………………… 第5页
（三）缺乏优质的抵押物，抵押条件苛刻 ………… 第6页
（四）政府扶持力度不够 …………… 第7页三、缓解中小企业融资难对策 ………… 第7页
（一）提高企业自身实力，营造良好的口碑 ………… 第7页
（二）金融体系改革 ……………………………… 第8页
(三)政府加大扶持 ……………………………… 第8页
四、结束语 ……………………………… 第9页
参考文献 ……………………………… 第10页
内 容 摘 要
中小企业在我国经济的发展中起着推动的作用，还缓解了大部分的就业压力。由于中小企业规模小，可控资源稀缺，又处于快速发展阶段所以需要大量资金投入，因此融资是中小企业生存和发展中必不可少的一部分，然而中小企业融资状况并不理想。本文就中小企业融资问题展开研究，并以融资现状着手，从融资原因方面进行分析，最后得出相关政策建议。
浅析我国中小企业融资问题
中小企业也称中小型企业或中小企，它与大企业相比在人员规模、资产规模和经营规模上都比较小的经营单位。这类企业通常由单个人或少部分的人提供资金支持，其雇用人数较少营业额也不大。
融资是指货币资金持有者和需求者之间，之间或间接的进行资金融通的活动。广义的融资指资金在持有者之间流动用多余的资金去解决资金需求者的需求。狭义的来说就是一个企业的资金筹集的行为与过程。本文中提到的融资多指狭义的融资。
目前“大众创业，万众创新”的双创国策正在全社会各个领域如火如荼的开展着，全国兴起一股创业热潮。各地新注册的中小企业数量激增，但是一直困扰中小企业发展壮大的融资难题依然没有得到解决，甚至越发的困难。融资难，融资成本高是普遍存在的现象。中小企业是实施大众创业、万众创新的重要载体，在增加就业、促进经济增长、科技创新与社会和谐稳定等方面具有不可替代的作用，对国民经济和社会发展具有重要的战略意义。2014年以来我国中小企业的数量增长十分快速，自2014年3月1日起至2016年末，平均每天新增企业1．24万户。中小企业数量占全国企业总数的99﹪，近年来我国经济高速增长，GDP平均每年保持﹪9～﹪10的增长速度，中小企业创造了60﹪以上的国内生产总值，完成70﹪以上的发明专利，提供了80﹪以上的城镇就业岗位，中小企业也是我国财政收入的主要来源，在税收方面的贡献也是很大的，中小企业的纳税额占全国税收的50﹪，在国民经济和社会发展中的地位和 作用在不断增强。虽然中小企业对社会的贡献很大，但是中国任然有1000多万户小微企业既没有从证券市场拿到资金也不够资格在债券市场拿到资金，中国私募股权基金发展也不是很完善，在银行拿贷款又没有不动产做抵押，所以目前中小企业融资困难，融资贵的问题还是很强烈的。
一、中小企业常见的融资方式
1.银行综合授信：就是银行对一些经营状况良好、信用可靠的企业给予一定时期内一定金额的信用额度，企业在有效期内与额度范围内可以循环使用。
2.委托贷款：就是一方向另一方贷款，然后委托第三方（商业银行）进行管理。
3.票据贴现融资：指票据持有人将商业票据转让给银行，银行扣除贴现利息后的现金。这种融资方式的好处之一就是银行不按照企业的资金规模来放款，而是依据市场情况（销售合同）来贷款。如果充分利用票据贴现融资，就会比申请贷款手续简单的多，而且融资成本较低。
4.典当融资:以实物为抵押，以实物所有权转移的形式取得临时性贷款的一种方式。动产或不动产都可典当，且手续简单。
5.小额贷款公司：与银行相比较小额贷款公司更为便捷、快速。而且更加适合中小企业和个体工商户的资金需求；与民间借贷相比较更加的规范，贷款利息也可双方协商。
6．信用担保贷款：指企业向银行融通资金过程中，根据合同约定，由依法设立的担保机构以保证人的方式为债务人提供担保，在债务人不能履行债务时，由担保机构承担合约的偿还责任，从而保障了债券实现一种资金支持。 7、项目开发贷款：指某一特定工程项目而融通资金的方法，它是国际中长期贷款的一种形式，工程项目贷款的简称。 8.出口创汇贷款：是指对于生产出口产品的企业，银行可以根据合同或进出口提供的保证信托，提供打包放款。 9.融资租赁：出租人根据承租人对租赁物件的特定要求和对供货人的选择，出资向供货人购买租赁物件，并租给承租人使用，承租人则分期支租金，在租赁期内租赁物件的所有权属于出租人所有，承租人拥有租赁物件的使用权 10.私募股权融资 ：指通过私募形式对私有企业即非上市企业进行的权益性投资，在交易实施过程中附带考虑了将来的退出机制，即通过上市， 并购或管理层回购等方式出售持股获利。
二、造成中小企业融资困境的因素
（一）企业先天不足
许多中小企业的规模较小、资金不足、资产负债率高。经营方式较为落后、产品缺乏创新性，盈利能力较差，自我资金积累困难。，一部分中小企业是家族私营企业，所以不具有完善的法人治理结构，产权结构不明了，管理者管理水平有限制了企业的发展，使企业缺乏创新精神，没有紧跟时代的步伐与时俱进。内部管理制度不够完善，尤其是财务制度的不健全比如：缺乏严密的资金使用计划、资金周转效率低、财务信息不透明等原因，因为这些原因造成了企业与银行之间的信息不对称，所以一部分中小企业的融资需求申请很难被接受。
（二）银行惜贷
当前受实体经济不景气的影响，多家上市银行的不良贷款率都出现了上升的现象，银行业也在逐渐的改变以往的粗放发展模式。据西南财经大学发表的中小企业发展报告中显示仅有46﹪的企业能获得银行贷款，42.4﹪的企业未申请，11.6﹪的企业申请被拒。大多数金融机构在放款时以预留利息的名义扣除一部分贷款本金企业实际到手的贷款只有本金的80％。据报告称仅关注类贷款未来每年就约有7000亿元到1万亿元转换为不良贷款。中国华融资产管理股份有限公司董事长赖小民在“财经年会2018”上表示随着金融“去杠杆”的推进，今后几年内不良资产总量仍然会在合理范围内缓慢上升，其出之处清还有一个过程。由于不良贷款率持续攀升银行惧怕风险，所以银行更愿意把贷款贷给大型国企或者产业发展方向符合当前国家宏观调控方向的优质大企业而不愿贷给中小企业。
（三）缺乏优质担保抵押物，抵押条件苛刻。
据中小企业协会数据统计，2016年末中国企业数目为2100万户，到去年8月末增加到2400万户，但是仅有600万－700万户企业在各级商业银行里有贷款余额，大概有1600－1700万户企业特别是小微企业由于没有不动产做抵押，没有办法从商业银行获得贷款。申请贷款期间，一般需要向银行提供价值含量高的资产作为担保以减轻银行的风险，而大多数中小企业的厂房或固定资产都是租赁来的，所以很难找到价值高的抵押物品来进行担保。还有一点，中小企业一般很难找到合适的担保人为它们担保，因为效益好的企业既不愿意给别人担保也不愿意请人给自己担保，效益一般的企业银行又不允许其做担保人。据有关部门调查，我国中小企业因无法落实担保而拒贷的比例为23.8％，因无法落实抵押而拒贷的比例为32.3％，合计总拒贷率为56.1％。
（四）政府扶持力度不够
自2006年起政府加强了对中小企业的扶持力度，制定了一系列宽松的货币政策和融资优惠政策，增加了金融机构的贷款投放速度，同时还设立了中小企业贷款的专项资金，在政策上为中小企业提供了很多扶持，比如：明确规定，银行业金融机构对小型微型企业贷款的增速不低于全部贷款平均增速。清理，纠正金融服务不合理收费，切实降低企业融资的实际成本。严格限制商业银行向小微企业收取财务顾问费和咨询费等。拓展中小企业的融资渠道，逐步扩大中小企业集合票据、集合债券、短期融资券的发行规模，积极稳妥发展私募股权投资和创业投资等融资工具。细化对中小企业金融服务的差异化监管政策。促进小金融机构改革与发展。规范管理防范风险促进民间借贷健康发展。有效遏制民间借贷高利贷化的倾向，打击非法集资、金融传销等违法活动。
虽然国家近年来出台了很多政策，但是缺乏相关法规的配套和细化，许多都成了空摆设，并没有产生实际作用，企业也没有享受策上的优惠。
三、缓解中小企业融资难的对策：
（一）提高企业自身实力，营造良好口碑。
首先，提高管理水平，强化管理制度，增强经营资金管理意识，合理控制成本支出，规范各项财务制度，提高会计信息的透明度，提升企业形象，发掘创型人才，注入一些新鲜的血液，跟上时代的步伐实现更多的产品创新。根据市场的需求，找准发展的目标，提高产品的性能和质量，从而提高产品的市场竞争力，增加企业盈利，不仅要做到让企业盈利还要做到让银行了解企业的生产经营状况和盈利状况。加强诚信体系建设，建立诚信经营的自律制度，由企业所有者带头树立诚信道德观念，引导其他员工树立诚信道德观念规范企业员工的行为规范，实现自律制度日常化，规范化，制度化，做到做人诚信。从而给企业营造一个良好和良好的口碑。
（二）金融体系改革
经济新常态小做出的重要部署，商业银行应积极配合，改变原有“好大厌小”的偏好，重新制定贷款政策，减少对中小企业的偏见和歧视，在信贷资源分配上适当向中小企业倾斜，增加对中小企业的信贷投放力度。金融业应该积极响应“双创”的号召，以市场为导向，积极拓宽业务服务范围，通过引入新技术，研究新的策略，实习金融产品与金融工具的创新，以更好地满足日益增长的中小企业的融资需求。
（三）政府加大扶持
要加强部门与企业之间的联系和沟通，通过各种途径宣传政策的基本内容、政策依据、实施范围等，提高中小企业对政策的覆盖面，尽量让每一家企业都能了解相关的政策和优惠。 要切实为中小企业松绑减负。
在2017年IT领袖峰会上，马云表示：大企业有政府的扶持，有贷款的优惠理应成为纳税的主力，而小企业难存活，因此对于小企业要考虑的不是如何征税，而是继续减税减负。因此，政府在财税政策上，在税负上应该给予中小企业适当的减免。比如2017年小微企业减半征收政策减税454亿元。其中小型企业所得税减半征收范围从年应纳税所得额30万元扩大到50万减税128亿元。政府为扶持中小企业创办了“税银互动”，截止2017年第一季度末，全国银行业金融机构已累计向守信小微企业发放贷款30.5万笔，小微企业借助“税银互动”助力企业发展力度。由政府出管理办法规范民间融资，民间融资是中小企业的重要融资渠道，可以在很大程度上补偿由于缺乏正规渠道而导致的融资难的问题。
四 、 融资难，融资贵是中小企业目前存在的最大问题，要保障中小企业的健康持续发展必须先解决融资的难题。从企业自身、金融机构、政府三个方面来寻找办法，只有找到原因才能更好点的缓解融资难，融资贵的问题。
参 考 文 献
1、陈乃醒.中国中小企业融资与发展报告.中国经济出版社
2、吴瑕. 融资有道：中国中小企业融资经典案例解析.中国经济出版社
3、于丽坤.现阶段我国中小企业融资渠道分析与对策研究.《中小企业管理与科技》
4杨琳，马云建言:大企业是纳税主力小企业应继续减负.北京晨报
